Все об индексных депозитах

Существует особый вид депозитов, который позволяет вложить средства на относительно недолгий срок с гарантированным их возвратом и при этом дает возможность (но не гарантирует) получить в среднем 15—20% месяца за три. Что это, фантазия? Мошенничество? Нет, это — индексный (индексируемый) депозит, или, как его еще называют, структурный банковский продукт. Рынок сейчас растет, и данный инструмент становится с каждым днем интереснее для вкладчиков.

Активы, к которым «привязывают» доходность депозита:

• индекс (например, индекс РТС или ММВБ),

• ценная бумага (например, акция «Лукойла», Сбербанка, «Норильского никеля» и т. д.),

• сырье (скажем, нефть или золото),

• товарные или валютные фьючерсы (контракты, которые можно реализовывать с рассрочкой; проще говоря, договор сейчас, а купля-продажа по заранее фиксированной цене — потом).

Как работает индексный депозит?

Если показатель, к которому привязана доходность депозита (биржевой индекс, цена акции или товара), к концу срока вложения денег не меняется или падает, клиенту полностью возвращают вложенные деньги, плюс выплачивают мизерный процент, как по вкладу до востребования, 0,05-0,1% годовых. Если показатель растет, вы получаете дополнительный доход.

Кстати, важно отметить, что сегодня существуют и депозиты, ориентированные на падение (например, ИД – золото на падение), позволяющие зарабатывать не на росте, а на падении рынка. Принцип действия такой же – если стоимость актива на момент закрытия депозита ниже стоимости на момент входа, вкладчик получает дополнительную доходность.

Плюсы и минусы индексируемого депозита:

Плюсы:

1. гарантия сохранности вложенных средств

2. возможность получения высокой доходности

3. возможность получения дохода как от роста, так и от падения базового актива

4. изменение рыночного показателя рассчитывается по двум значениям - на момент входа и на момент закрытия депозита, что позволяет избежать отрицательного влияния при краткосрочных коррекциях на рынке внутри периода размещения средств

5. отсутствие дополнительных комиссий

6. многообразие базовых активов

7. входят в систему страхования вкладов

8. возможность участия не только в фондовых, но и в товарных рынках.

9. по сравнению с ПИФами – возможность краткосрочного вложения (от 90 дней)

Минусы:

1. Структурный банковский депозит — удовольствие не из дешевых. Минимальный уровень вклада в разных банках варьируется, начиная от 100 000 руб.

2. В отличие от ПИФов доход свыше 17,5% в рублях и 9% в валюте облагается повышенной ставкой налога на доходы физических лиц (35%). В случае же вложения средств в ПИФы или ОФБУ вы заплатите НДФЛ в размере 13% со всей суммы прибыли. Однако при этом управляющая компания не дает вам 100-процентную гарантию возврата первоначально вложенных средств. Поэтому данный минус весьма относительный.

3. ПИФы предлагают более широкий выбор активов для вложений. Предложения банков по индексируемым депозитам и активам, которые к ним привязаны, ограничены.

4. Инвестор не может беспрепятственно переходить из депозита в депозит, как это можно сделать в отношении ПИФов, меняя паи одного фонда на другой. Иными словами, инвестор не может менять тот показатель, к которому привязана доходность его депозита.

5. В отличие от некоторых депозитов индексируемый депозит непополняем и с него невозможно частично снимать средства.

При выборе депозита нужно обращать внимание на следующие моменты:

1. Репутация банка, предлагающего депозиты такого рода.

2. Особенности активов, к которым привязываются депозиты.

3. Ситуация с ценой этих параметров: уверенный рост, неопределенность, спад.

4. Выбор срока для индексируемого депозита.

5. Определение степени участия в прибыли (при необходимости)